Анализ на EUR/USD 5M

Валутната двойка EUR/USD отново се търгува много спокойно в понеделник. В рамките на деня европейската валута отслабна с около 40 пипса, но това движение реално нямаше значение, тъй като двойката вече четвърта поредна седмица остава в страничен канал. Движение от 40 пипса не е достатъчно, за да се говори за край на флет. Миналата седмица изглеждаше, че еврото пробива горната граница на страничния канал, като се задържа над нивото 1.1461. Въпреки това не успя да продължи възходящото движение и сега отново се търгува между нивата 1.1362 и 1.1461. В понеделник нямаше важни събития или статистика, но геополитическите новини продължиха да пристигат и от тях нямаше недостиг. Стана ясно, че йеменските хусити може скоро да блокират Баб ел Мандеб, а САЩ се подготвят да разширят военните операции и да нанесат нови удари по Иран. Така, засега няма и следа от преговори или примирия. Конфликтните страни отново са се върнали към военно решение на разногласията си. Американският долар засега не извлича полза от това, тъй като пазарът не може безкрайно да реагира единствено на геополитика.

От техническа гледна точка двойката запазва минимален възходящ импулс, но по същество трендът е страничен. Цената се върна в канала 1.1362–1.1461, а възходящото движение през последните седмици беше толкова слабо, че е трудно изобщо да се говори за тренд. При флет линиите на индикатора Ichimoku са слаби. Волатилността остава ниска.

На 5-минутната времева рамка в понеделник се формира един сигнал за продажба, но както лесно може да се предположи, той не донесе печалба на трейдърите. Цената се закрепи под линиите Senkou Span B и Kijun-sen и с това движението приключи.

Доклад COT

Последният отчет COT е с дата 14 юли. Илюстрацията на седмичната времева рамка ясно показва, че нетната позиция на некомерсиалните трейдъри остава бичи, но значително е намаляла заради геополитическите събития. През последните месеци трейдърите разпродаваха европейската валута в полза на щатския долар. Политиката на Donald Trump не се е променила, но доларът временно изпълняваше ролята на „резервна валута“. Възможно е обаче този процес вече да е приключил.

Все още не виждаме фундаментални фактори за укрепване на европейската валута, докато факторите в подкрепа на спад на американския долар са многобройни. Войната в Близкия изток направи долара временно суперпривлекателен, но когато „срокът на годност“ на този фактор изтече, всичко ще се върне към предишното си състояние. И е възможно това вече да се е случило. В дългосрочен план еврото може да падне до 1,08 долара (линията на тренда), но възходящата тенденция ще остане валидна. През изминалите месеци на поскъпване на долара двойката не се доближи съществено до тази линия.

Разположението на червената и синята линия на индикатора показва паритет между бикове и мечки. През последната отчетна седмица броят на дългите позиции в групата „Non-commercial“ се увеличи с 6 900, докато броят на късите позиции нарасна с 3 300. Съответно, нетната позиция се увеличи с 3 600 контракта за седмицата.

Анализ на EUR/USD в рамка 1H

На часовата графика корективният възходящ тренд продължава да се формира в рамките на двумесечен низходящ тренд, който обаче много повече наподобява консолидация (флет). Ситуацията в Близкия изток остава напрегната и не показва признаци на подобрение. Пазарът продължава да пренебрегва множество благоприятни фактори за еврото, поради което европейската валута не успява да демонстрира съществен ръст. Движенията от последните седмици изглеждат по-скоро като подготовка за нов спад...

За 21 юли открояваме следните нива за търговия — 1.1234, 1.1274, 1.1362, 1.1461, 1.1536–1.1542, 1.1585, 1.1657–1.1666, 1.1750–1.1760, 1.1786, 1.1830–1.1837, както и линията Senkou Span B (1.1417) и Kijun-sen (1.1443). Линиите на индикатора Ichimoku могат да се променят през деня, което трябва да се има предвид при определяне на търговските сигнали. Не забравяйте да преместите Stop Loss на нулева печалба (break even), ако цената се е придвижила в правилната посока с 15 пипса. Това ще ви защити от потенциални загуби, ако сигналът се окаже фалшив.

Във вторник в ЕС и Германия ще бъдат публикувани индексите на икономическите очаквания от ZEW, както и седмичният доклад за заетостта ADP в САЩ. И трите отчета ги считаме за второстепенни, поради което не очакваме силна реакция на пазара спрямо тях. Най-вероятно днес консолидацията (флетът) ще продължи.

Препоръки за търговия:

Днес трейдърите могат да обмислят къси позиции с цел 1.1362, тъй като цената се е закрепила под линията Senkou Span B. Дълги позиции могат да се откриват с таргети 1.1461 и 1.1480, ако двойката направи отскок от нивото 1.1362.

Обяснения към илюстрациите:

• Нива на подкрепа и съпротива – дебели червени линии, около които движението може да приключи. Те не са източник на търговски сигнали.
• Линии Kijun-sen и Senkou Span B – линии на индикатора Ichimoku, пренесени на часовата графика от 4-часовата. Това са силни технически нива.
• Екстремни нива – тънки червени линии, от които цената преди това се е отскачала. Те са източник на търговски сигнали.
• Жълти линии – тренд линии, тренд канали и други технически фигури.
• Индикатор 1 на графиките COT – размерът на нетната позиция на всяка категория трейдъри.