GBP/USD Analyse 5M

Das Währungspaar GBP/USD handelte völlig abgekoppelt von Realität, Logik, Fundamentaldaten und Makroökonomie. Zunächst sei angemerkt, dass es während des Tages weder im Vereinigten Königreich noch in den USA bedeutende Ereignisse gab. Nichtsdestotrotz hätte man aus technischen Gründen einen erneuten Anstieg des britischen Pfunds erwarten können. Doch als der Abend näher rückte, fand das Pfund keine bessere Option, als sich in einem Aufwärtstrend unterhalb der Kijun-sen-Linie zu stabilisieren. Dies führte dazu, dass ein weiterer Aufwärtstrend endete, bevor er überhaupt begann. Erneut erleben wir das völlig unlogische Wachstum des Dollars. Es sei daran erinnert, dass es nächste Woche zu 90 % wahrscheinlich ist, dass die Federal Reserve den Leitzins zum dritten Mal in Folge senkt, während der einzig wichtige Bericht dieser Woche—der ISM Manufacturing Index—schwächer ausfiel als erwartet. Trotzdem hinderte dies den Dollar nicht daran, sich erneut zu stärken. Es bleibt keine Logik in diesen Bewegungen.

Aus technischer Sicht könnte der Preis zur Senkou Span B-Linie fallen, während der Aufwärtstrend gültig bleibt. In Anbetracht der aktuellen Volatilität und Bewegungen raten wir Händlern jedoch, bei jeglichen Positionen äußerst vorsichtig zu sein. Ein Abschluss oberhalb des Bereichs 1.3201-1.3212 könnte eine Wiederaufnahme des Aufwärtstrends auslösen.

Im 5-Minuten-Chart schloss der Preis gestern zweimal unter der kritischen Linie ab, was die Eröffnung von Short-Positionen ermöglichte. In beiden Fällen schaffte es der Preis nicht, sich in die gewünschte Richtung um auch nur 20 Pips zu bewegen. Theoretisch könnte der Rückgang heute in Richtung der Senkou Span B-Linie weitergehen.

COT-Bericht

Die COT-Berichte zum britischen Pfund zeigen, dass sich in den letzten Jahren die Stimmung der kommerziellen Händler kontinuierlich verändert hat. Die roten und blauen Linien, die die Netto-Positionen von kommerziellen und nicht-kommerziellen Händlern darstellen, kreuzen sich häufig und bewegen sich oft nahe der Nullmarke. Derzeit befinden sie sich nahezu auf gleichem Niveau, was auf eine in etwa gleiche Anzahl von Long- und Short-Positionen hinweist.

Der Dollar schwächt sich aufgrund der Politik von Donald Trump weiterhin ab, wie im wöchentlichen Zeitrahmen klar zu erkennen ist. Der Handelskrieg wird wahrscheinlich in irgendeiner Form noch lange andauern. Die Federal Reserve wird die Zinssätze in den nächsten 12 Monaten senken. Die Nachfrage nach dem Dollar wird so oder so zurückgehen. Laut dem letzten COT-Bericht (Stand 14. Oktober) zum britischen Pfund schloss die "Nicht-kommerzielle" Gruppe 14.900 Long-Kontrakte und 7.700 Short-Kontrakte. Somit verringerte sich die Netto-Position der nicht-kommerziellen Händler im Laufe der Woche um 7.200 Kontrakte. Diese Daten sind jedoch bereits veraltet und es liegen keine neuen Informationen vor.

Im Jahr 2025 stieg das Pfund deutlich an, aber es muss verstanden werden, dass der Grund dafür ein einzelner ist – die Politik von Donald Trump. Sobald dieser Grund neutralisiert ist, könnte der Dollar wieder an Stärke gewinnen, aber wann das geschehen wird, bleibt ungewiss. Unabhängig davon, wie schnell die Netto-Position des Pfunds steigt oder fällt, nimmt die Netto-Position des Dollars ab, und das in der Regel in schnellerem Tempo.

GBP/USD Analyse 1H

Auf dem Stunden-Chart setzt das GBP/USD-Paar seinen Aufwärtstrend fort, nachdem es die Ichimoku-Indikatorlinien durchbrochen hat. Allerdings könnte dieser Trend bald enden, da der Kurs die Senkou Span B-Linie kreuzt. Wir gehen davon aus, dass das mittelfristige Wachstum unabhängig vom lokalen makroökonomischen und fundamentalen Umfeld weitergehen wird und dass die Korrektur auf dem Tages-Chart früher oder später endet. Momentan beobachten wir jedoch erneut schwache und unlogische Bewegungen.

Für den 3. Dezember heben wir folgende wichtige Niveaus hervor: 1.2863, 1.2981-1.2987, 1.3042-1.3050, 1.3096-1.3115, 1.3201-1.3212, 1.3307, 1.3369-1.3377, 1.3420, 1.3533-1.3548, 1.3584. Die Senkou Span B-Linie (1.3152) und die Kijun-Sen-Linie (1.3198) können ebenfalls als Signalquellen dienen. Es wird empfohlen, den Stop-Loss-Befehl auf Break-even zu setzen, sobald der Kurs sich um 20 Pips in die richtige Richtung bewegt. Die Ichimoku-Indikatorlinien können sich im Laufe des Tages verschieben, was bei der Bestimmung von Handelssignalen berücksichtigt werden sollte.

Am Mittwoch sind im Vereinigten Königreich keine bedeutenden Ereignisse oder makroökonomischen Berichte geplant, während in den USA Berichte zur Industrieproduktion, der ADP-Bericht und der ISM-Dienstleistungsindex veröffentlicht werden. Wir sind uns nicht sicher, ob diese Berichte eine logische Marktreaktion auslösen werden.

Handelsempfehlungen:

Heute könnten Händler den Verkauf in Erwägung ziehen, da der Kurs unter der kritischen Linie liegt, mit dem Ziel an der Senkou Span B-Linie. Es sollte jedoch daran erinnert werden, dass derzeit keine Logik in den Bewegungen steckt und technische Indikatoren schlecht arbeiten. Long-Positionen werden ab einer Konsolidierung über dem Bereich von 1.3201-1.3212 relevant, mit Zielen bei 1.3267 und 1.3307.

Erläuterungen zur Illustration:

• Unterstützungs- und Widerstandsniveaus: Dicke rote Linien, an denen die Kursbewegung enden könnte. Diese sind keine Quellen für Handelssignale.
• Kijun-Sen- und Senkou Span B-Linien: Ichimoku-Indikatorlinien, die vom 4-Stunden-Chart auf den Stunden-Chart projiziert werden. Diese sind starke Linien.
• Extreme Levels: Dünne rote Linien, an denen der Kurs zuvor abgeprallt ist. Diese sind Quellen für Handelssignale.
• Gelbe Linien: Trendlinien, Trendkanäle und andere technische Muster.
• Indikator 1 auf COT-Charts: Die Größe der Netto-Position für jede Kategorie von Händlern.