Revue des publications macroéconomiques :

Peu de publications macroéconomiques sont prévues pour vendredi, et la seule réellement importante est le rapport américain sur les commandes de biens durables. Toutefois, ce rapport n’est important qu’en théorie. Ces dernières semaines, voire ces derniers mois, le marché a ignoré la plupart des événements macroéconomiques et même certains facteurs fondamentaux. Rappelons que deux resserrements de la politique monétaire de la Banque centrale européenne n’ont eu aucun effet sur l’euro, tandis que seul le dollar s’est apprécié au cours du dernier mois. Ainsi, si le rapport sur les commandes est solide, le dollar repartira à la hausse. S’il est faible, rien ne garantit que le dollar baissera. La baisse du billet vert ne commencera que lorsque la vague d’achats massifs sur le marché prendra fin.

Analyse des événements fondamentaux :

Parmi les événements fondamentaux de vendredi figurent des discours des responsables de la Fed John Williams et Beth Hammack, ainsi qu’un discours du membre du directoire de la BCE Boris Vujcic. La position de la Réserve fédérale est claire : un resserrement monétaire supplémentaire en réponse à une inflation élevée. Les positions de la BCE et de la Bank of England sont également claires. La BCE est prête à poursuivre le durcissement de sa politique face à l’accélération de l’inflation. La BoE est prête à commencer à resserrer pour les mêmes raisons. Toutefois, ces informations importent peu pour l’instant, car le marché n’achète que le dollar.

Le contexte géopolitique reste loin d’être idéal. Les États-Unis et l’Iran ne mènent pas de discussions officielles pour le moment, même si Donald Trump a déclaré que son équipe avait eu une très bonne réunion avec des représentants iraniens en marge de l’Assemblée générale de l’ONU et qu’un accord pourrait être signé après les élections au Congrès américain. Le marché ne croit pas à une issue aussi favorable. Rappelons qu’une baisse des tensions géopolitiques affaiblit le dollar. Pourtant, le dollar progresse depuis trois semaines.

Conclusions générales :

Lors de la dernière séance de la semaine, les paires de devises peuvent continuer de baisser tranquillement, car ce mouvement ne dépend plus ni des fondamentaux, ni de la géopolitique, ni de la macroéconomie. L’euro peut être négocié aujourd’hui à partir de la zone 1,1366–1,1377, et la livre sterling à partir des zones 1,3259–1,3267 et 1,3175–1,3180. La volatilité pourrait être faible aujourd’hui.

Règles clés du système de trading :

1. La force d’un signal est déterminée par le temps nécessaire à sa formation (rebond ou cassure). Plus ce temps est court, plus le signal est fort.
2. Si deux transactions ou plus ont été ouvertes à un certain niveau sur la base de faux signaux, tous les signaux ultérieurs provenant de ce niveau doivent être ignorés.
3. En phase de range (marché plat), n’importe quelle paire peut générer de nombreux faux signaux ou ne pas en produire du tout. Les niveaux techniques peuvent alors être négligés.
4. Sur l’unité de temps horaire, les signaux de trading issus de l’indicateur MACD ne doivent être exploités que lorsque la volatilité est élevée et qu’une ligne de tendance ou un canal de tendance confirme la tendance.
5. Si deux niveaux sont trop proches l’un de l’autre (à 5–20 pips près), il faut les considérer comme une zone de support ou de résistance.
6. Après un mouvement de 15 pips dans la bonne direction, le stop-loss doit être déplacé au point mort.

Éléments à surveiller sur les graphiques :

Les niveaux (zones) de support et de résistance servent d’objectifs pour l’ouverture de positions acheteuses ou vendeuses, ou de sources de signaux.

Les lignes rouges indiquent des canaux ou des lignes de tendance qui montrent la tendance actuelle et le sens de trading privilégié.

L’indicateur MACD (14,22,3) — l’histogramme et la ligne de signal — est un indicateur auxiliaire qui peut également fournir des signaux.

Les discours et rapports importants (répertoriés dans le calendrier économique) peuvent influencer fortement les mouvements des paires de devises. Par conséquent, au moment de leur publication, les traders doivent aborder le trading avec la plus grande prudence, ou sortir du marché pour éviter des retournements brusques à l’encontre du mouvement précédent.

Les traders forex débutants doivent garder à l’esprit que toutes les transactions ne peuvent pas être gagnantes. L’élaboration d’une stratégie claire et la pratique d’une bonne gestion du risque sont essentielles pour réussir durablement en trading.